上证指数 (000001)
⌕ stock_index_daily
3,842.19
当日: +0.31%
近5日: -2.78%
两融余额 (全市场杠杆)
⌕ stock_margin_total
1.32 万亿
最新披露日: 2026-09-30 · 慢牛杠杆稳步沉淀
股债收益差 ERP (沪深300)
⌕ index_pe + 10Y国债
6.33%
近10年分位 75.6% · 中性震荡 ⚖️
建议权益总仓位
⌕ Macro Position Sizer
35.0%
防御蓄势 · 结构生息 (现金留存 65%)
🎯 今日投资决策与实操执行看板 (Daily Action Hub)
综合建议仓位 35.0% · 偏多估值结合防守周期
⌕ daily_action_hub.py
量化总仓位:
35.0%
(现金储备 65.0%)
📊 宏观总仓位量化推导凭据 (有据可查):
- • ERP 处于偏多线附近 (75.6% 分位, +0%)
- • 牛之术全市场熊市占比 64.9% (-12%)
- • 券商谱量能倍数达 6.1x 退潮期，触发 L2+ 降仓 (-10%)
- • 筹码志 TMT 赛道成交占比 38.2% 逼近过热警戒线 (-3%)
🛡️ 底仓生息桶
17.5%
派息谱高股息资产，追求稳健分红红利与极低波动
⚖️ 低风险套利桶
8.8%
套利志高折价 LOF / 封基，吃确定性折价回归收益
🚀 弹性进攻桶
8.7%
起爆谱突破 + 联动谱美股映射，严格执行止损与筹码一票否决
💧 现金/固收储备
65.0%
逆回购/国债逆周期准备金，等待大级别确定性机会
🚨 全市场风控一票否决警报: TMT 赛道总成交占比 38.17% 极度过热，电子占比高达 27.11%！
券商谱退潮期 (量能 6.1x) · 牛之术熊市占比 64.9% ｜ 🛡️ 稳态锁仓避风港: 煤炭 (0.60%, 稳态锁仓) · 公用事业 (1.63%, 稳态锁仓) · 石油石化 (0.69%, 稳态锁仓)
🚀 今日弹性进攻清单 (Alpha · 严格执行止损与风控过滤)
⌕ 起爆谱日报 + 联动谱日报
| 标的名称 | 信号来源 | 建议买入区间 | 硬止损位 (严格执行) | 止盈目标 | 建议仓位 | 筹码志风控审核 (一票否决) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 今日起爆谱空仓信号 (—) | 🛡️ 起爆谱 (风控拦截) | 观望，禁止盲目低吸 | — | — | 0.0% | 🟢 严格执行风控：全市场处于中期均线回调期，无真蓄势标的 |
| 海光信息 (688041) | ⚡ 联动谱 (B档蓄势待发) | 分时急跌回踩均线博弈 | 跌破 5 日均线无条件离场 | 前高阻力位 | 1.5% ~ 2.0% | ⚠️ 筹码志一票预警：电子行业成交占比 27.1% 极度拥挤，严禁追高，仅限小仓位低吸 |
| 寒武纪 (688256) | ⚡ 联动谱 (B档蓄势待发) | 分时急跌回踩均线博弈 | 跌破 5 日均线无条件离场 | 前高阻力位 | 1.5% ~ 2.0% | ⚠️ 筹码志一票预警：电子行业成交占比 27.1% 极度拥挤，严禁追高，仅限小仓位低吸 |
| 北京君正 (300223) | ⚡ 联动谱 (B档蓄势待发) | 分时急跌回踩均线博弈 | 跌破 5 日均线无条件离场 | 前高阻力位 | 1.5% ~ 2.0% | ⚠️ 筹码志一票预警：电子行业成交占比 27.1% 极度拥挤，严禁追高，仅限小仓位低吸 |
🛡️ 底仓压舱石清单 (Beta · 派息谱高股息)
⌕ 派息谱周报
⚖️ 低风险套利备忘 (Arbitrage · 套利志)
⌕ 封基折价_最新.md
| 标的/项目 | 类型 | 折价/时限 | 实操动作 |
|---|---|---|---|
| 财通科创LOF (501085) | LOF折价回归 | 折价率 -6.80% | 场内价 ¥3.143 < 净值 ¥3.373，具备安全垫与折价回归动能 |
| 互联网QD (160644) | QDII折价回归 | 折价率 -4.04% | 场内价 ¥1.905 < 净值 ¥1.985，具备安全垫与折价回归动能 |
| 印度基金 (164824) | LOF折价回归 | 折价率 -2.66% | 场内价 ¥1.235 < 净值 ¥1.269，具备安全垫与折价回归动能 |
| 易基黄金 (161116) | 商品LOF折价 | 折价率 -2.64% | 场内价 ¥1.529 < 净值 ¥1.571，具备安全垫与折价回归动能 |
周期研判
(2 个谱系工程)
牛之术
2026-09
A股周度复盘·总基调
• 整体判断: 熊市 🐻（牛 6% / 震荡 21% / 熊 73%）
• 宏观水温 (ERP): 6.27%（中性震荡 ⚖️ · 分位 73%）
• 强势走牛: 10 个板块
• 熊市回暖: 20 个板块
机会挖掘
(2 个谱系工程)
收益实现
(2 个谱系工程)
Spectrum 投研中枢 · 自动数据流驱动 · 最后刷新: 2026-10-03 08:16:55
📖 谱系四层架构规范白皮书